I) Intervenants

- Dépositaire des fonds: BNP Paribas pour les portefeuilles en euros et Lloyd’s pour les portefeuilles en dollars ou en livres sterling.

- Courtier: IG Markets, filiale d’IG Group Holdings Plc, fondé en 1974 et coté sur le London Stock Exchange.

- Gestionnaire de portefeuille : Elite Asset Management.

II) Typologie de gestion

- Gestion long short selon une analyse top-down.

- Instruments financiers: CFD sur une action ou sur un indice, sur la zone euro comme les autres zones à l’international, en retenant des tailles de capitalisation pouvant aller de + 100 millions de $ à + 10 milliards de $.

III) Gestion du risque

Nous définissons un niveau de risque acceptable pour chaque investisseur. Le risque est géré à trois niveaux :

Le coefficient de sensibilité du portefeuille: il s’agit de la volatilité ou niveau de risque statistique des valeurs sélectionnées. Ce coefficient est la somme du risque systématique (le bêta) et du risque spécifique (l’alpha). Si la tendance anticipée est haussière, il sera égal à 2. Il sera sinon de 0.4 si l’anticipation est baissière.

Le montant de l’effet de levier: l’effet de levier sur les CFD peut aller jusqu’à 20 mais dans le cadre des règles prudentielles que nous appliquons par défaut, nous le faisons varier entre 1 et 2 dans la plupart des cas. Le niveau 1 correspond à un effet de levier nul.

Les ordres avec stop suiveur: ils permettent de protéger automatiquement une position à n’importe quel moment et offrent ainsi la possibilité de profiter de la tendance et de son retournement. Votre niveau de stop s’ajuste automatiquement en fonction de deux critères définis au départ : 1) cours initial du stop ; 2) pas d'évolution (fréquence) du stop suiveur exprimé en points. Ce système vous assure ainsi un effet de cliquet sur vos profits.

En matière de diversification, le portefeuille est réparti sur 15 lignes, chaque ligne ne pouvant représenter, seule, plus de 20 % du portefeuille.

IV) Horizon de placement

Horizon de placement recommandé : 2 ans minimum.

Durée de conservation des positions: d’une semaine à plusieurs années ; aucune date de maturité ou de prorogation n’est imposée sur les CFD.
Arrêté des comptes pour le calcul de la performance et des commissions de surperformance : fin de chaque trimestre civil.

V) Frais

VI) Reporting

La valeur de votre compte est calculée en temps réel par IG market selon l’équation suivante : Valeur du compte = Dépôt initial + bénéfices – pertes – frais de transactions

Vous bénéficiez par ailleurs d’un accès direct (Direct Market Access) au carnet d’ordres de l’actif sous-jacent grâce à un réseau de connexions électroniques. Cela vous permet d’avoir une transparence sur chaque transaction.